迪安诊断(300244.CN)

迪安诊断:营收持续增长,全产业链布局优势明显

时间:17-08-18 00:00    来源:兴业证券

近日公司公布2017年半年报,报告期内,公司实现营业收入23.19亿元,同比增长43.43%;实现归属于上市公司股东的净利润1.81亿元,同比增长33.59%;扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润1.76亿元,同比增长34.43%。

盈利预测与评级:受益于分级诊疗等政策,第三方医学诊断服务迎来发展机遇,作为国内规模最大的体外诊断整体解决方案供应商,公司在行业实现全产业链布局,优势明显。我们预计公司2017-2019的EPS分别为0.65、0.88、1.19元,对应2017-2019年动态PE分别为41X、30X、22X,继续维持“增持”评级。

风险提示:公司当期内生增长较慢,新业务拓展不及预期。